La BCE a relevé ses taux directeurs le 11 juin. Les banques, elles, ont fait l’inverse. En juillet, les taux de crédit immobilier reculent légèrement, portés par une concurrence commerciale plus forte que la politique monétaire. Voici ce que ça change concrètement pour votre projet.
Les taux du mois, durée par durée
Selon le baromètre CAFPI, relevé au 20 juillet 2026, le taux moyen obtenu par les emprunteurs s’établit à 3,03 % sur 10 ans, 3,17 % sur 15 ans, 3,31 % sur 20 ans et 3,42 % sur 25 ans. Ces taux sont hors assurance.
Les meilleurs profils empruntent moins cher encore : 3,00 % sur 15 ans, 3,10 % sur 20 ans, 3,20 % sur 25 ans. Chez Meilleurtaux, les taux moyens affichés sont légèrement supérieurs, autour de 3,30 % sur 15 ans et 3,40 % sur 20 ans. L’écart entre courtiers reflète des méthodologies de calcul différentes, mais confirme une même tendance : des taux stables, voire en léger repli.
TAUX MOYENS PAR DURÉE
Taux obtenus par les emprunteurs, hors assurance, juillet 2026
Source : CAFPI, baromètre des taux, 20 juillet 2026
Pourquoi les banques baissent alors que la BCE remonte
Le 11 juin, la Banque centrale européenne a relevé ses trois taux directeurs de 0,25 point, portant le taux de dépôt à 2,25 %. Une hausse justifiée par une inflation remontée à 3,2 % en zone euro en mai. Logiquement, ça aurait dû renchérir le crédit. C’est l’inverse qui s’est produit.
Pour continuer à attirer des clients avant la trêve estivale, plusieurs banques ont choisi de ne pas répercuter cette hausse sur leurs barèmes, quitte à réduire leurs marges. La prochaine réunion de la BCE, le 23 juillet, sera à surveiller de près.
Le taux d’usure se desserre
Le taux d’usure est le plafond légal que les banques ne peuvent pas dépasser, assurance et frais de dossier compris. La Banque de France l’a révisé pour le troisième trimestre 2026, avec effet au 1er juillet.
Il atteint désormais 5,29 % pour les prêts de 20 ans et plus, contre 5,19 % au trimestre précédent. Ce relèvement, qui suit la légère hausse des taux moyens observée au printemps, élargit la marge de manœuvre des banques et peut débloquer des dossiers refusés jusque-là.
| Durée du prêt | Taux d’usure T3 2026 |
| Moins de 10 ans | 4,07 % |
| De 10 à moins de 20 ans | 4,57 % |
| 20 ans et plus | 5,29 % |
| Taux variable | 5,28 % |
| Prêt relais | 6,39 % |
Seuils applicables du 1er juillet au 30 septembre 2026, publiés par la Banque de France.
Ce que ça change selon les villes
La baisse des taux ne profite pas partout au pouvoir d’achat immobilier. Pour une mensualité de 1 000 euros sur 25 ans, la surface achetable a progressé d’un an sur l’autre à Bordeaux, avec 1,07 m² supplémentaire.
À l’inverse, elle recule nettement à Rennes, avec 3,82 m² en moins, et à Marseille, avec 3,90 m² en moins. La différence tient surtout à l’évolution des prix au mètre carré, qui continuent de grimper dans plusieurs grandes villes malgré des taux de crédit stables.
Ce que pensent les emprunteurs
Selon le baromètre CAFPI 2026, 95 % des Français ne croient plus à une baisse des taux de crédit immobilier d’ici la fin de l’année. Pourtant, seuls 7 % déclarent reporter leur projet.
Pour continuer à emprunter, huit Français sur dix se disent prêts à allonger la durée de leur crédit à 25 ans ou plus, et près de 40 % envisagent un bien à rénover plutôt qu’un bien neuf.
TAUX D’USURE, 3E TRIMESTRE 2026
Plafond légal du TAEG, applicable du 1er juillet au 30 septembre 2026
| Type de prêt | Plafond TAEG |
|---|---|
| Moins de 10 ans | 4,07 % |
| De 10 à moins de 20 ans | 4,57 % |
| 20 ans et plus | 5,29 % |
| Taux variable | 5,28 % |
| Prêt relais | 6,39 % |
Source : Banque de France, taux d’usure 2026-Q3
En juillet 2026, le crédit immobilier reste plus cher qu’avant 2022, mais les conditions se stabilisent. La suite dépendra surtout des prochaines décisions de la BCE, et de la capacité des banques à maintenir cette concurrence commerciale malgré la remontée des taux directeurs.
Vous avez un projet immobilier en cours ? Dites-nous quel taux on vous propose en commentaire.
